Задания по теме 3.
- По данным предприятия проведите горизонтальный и вертикальный анализ запасов по форме. Сделайте выводы
Показатели | Остаток на начало года | Остаток на конец года | Абсолют.
откл-е (+/-), тыс. руб. |
Темп роста,
% |
||
тыс. руб. | уд. вес, % | тыс. руб. | уд. вес, % | |||
Сырье и материалы | 15678,9 | 72,5 | 16235,2 | 27,1 | 556,3 | 103,5 |
Затраты в незавершенном производстве | 4287,4 | 19,8 | 41874,0 | 70,0 | 37586,6 | 976,7 |
Готовая продукция и товары для перепродажи | 1276,9 | 5,9 | 1278,2 | 2,1 | 1,3 | 100,1 |
Расходы будущих периодов | 389,7 | 1,8 | 425,5 | 0,7 | 35,8 | 109,2 |
Итого запасы | 21632,9 | 100,0 | 59812,9 | 100,0 | 38180 | 276,5 |
Как видно из таблицы наибольший удельный вес на протяжении анализируемого периода принадлежит сырью и материала, та на начало года они занимали 72,5% в структуре запасов, а к концу года их удельный вес снизился до 27,1%, при этом темп прироста составил 3,5% или в абсолютном выражении 556,3 тыс.руб.
В целом запасы увеличились из-за значительного роста незавершенного производства. Так оно выросло на конец года более чем в 8,7 раза или на 37586,6 тыс.руб.
Незначительно изменилась сумма готовой продукции и расходов будущих периодов на 0,1% и 9,2% соответственно. При этом общая сумма запасов выросла в 2,76 раза или на 38180 тыс.руб.
3.2. Провести ABC-анализ товарных запасов предприятия при следующих исходных данных (для разделения запасов по категориям использовать метод касательных).
Товарные запасы | Количество, шт. | Цена, руб. |
Товар 1 | 10 | 700 |
Товар 2 | 450 | 270 |
Товар 3 | 5000 | 30 |
Товар 4 | 5 | 120 |
Товар 5 | 230 | 34 |
Товар 6 | 400 | 58 |
Товар 7 | 720 | 300 |
Товар 8 | 100 | 45 |
Товар 9 | 12000 | 4 |
Товар 10 | 2000 | 800 |
Решение
Метод ABC позволяет разделить товары на 3 группы, а затем скорректировать ассортимент и увеличить продажи.
- В группу А попадают товары, которые обеспечивают 80% продаж, они составляют около 20% ресурсов.
- Группа В состоит из товаров, обеспечивающих 15% продаж (около 30% ресурсов).
- Группа С – товары, обеспечивающие 5% продаж (около 50% ресурсов).
Рассчитаем доход = количество*цена
Товарные запасы | Количество, шт. | Цена, руб. | Доход |
Товар 1 | 10 | 700 | 7000 |
Товар 2 | 450 | 270 | 121500 |
Товар 3 | 5000 | 30 | 150000 |
Товар 4 | 5 | 120 | 600 |
Товар 5 | 230 | 34 | 7820 |
Товар 6 | 400 | 58 | 23200 |
Товар 7 | 720 | 300 | 216000 |
Товар 8 | 100 | 45 | 4500 |
Товар 9 | 12000 | 4 | 48000 |
Товар 10 | 2000 | 800 | 1600000 |
Сгруппируем товарные запасы по сумме дохода от наибольшего к наименьшему.
Товарные запасы | Количество, шт. | Цена, руб. | Доход | Доля | Накопленная доля | Позиция |
Товар 10 | 2000 | 800 | 1600000 | 73,4 | 73,4 | А |
Товар 7 | 720 | 300 | 216000 | 9,9 | 83,4 | В |
Товар 3 | 5000 | 30 | 150000 | 6,9 | 90,2 | В |
Товар 2 | 450 | 270 | 121500 | 5,6 | 95,8 | С |
Товар 9 | 12000 | 4 | 48000 | 2,2 | 98,0 | С |
Товар 6 | 400 | 58 | 23200 | 1,1 | 99,1 | С |
Товар 5 | 230 | 34 | 7820 | 0,4 | 99,4 | С |
Товар 1 | 10 | 700 | 7000 | 0,3 | 99,8 | С |
Товар 8 | 100 | 45 | 4500 | 0,2 | 100,0 | С |
Товар 4 | 5 | 120 | 600 | 0,01 | 100,0 | С |
2178620 | 100,0 |
До 80% – в группу А. До 95% – В. Остальное – С.
Получилось, что:
- в категорию А вошли: Товар 10;
- в категорию В – Товары 7, 3;
- в категорию С – Товары 2, 9, 6, 5, 1, 8 ,4.
3.3. Ежегодная потребность предприятия в топливе составляет 50 тыс. тонн, транспортно-заготовительные расходы составляют 40 тыс. руб. за одну партию, а издержки на хранение тонны топлива – 0,90 тыс. руб. в год. Определите оптимальный размер партии заказа.
Решение
Ответ: Оптимальный размер заказа составляет 9,43 тыс.тонн., т.к. расходы в этом случае минимальны.
Задания по теме 4.
4.1. По данным предприятия рассчитайте темпы роста объемов производства и реализации продукции. Определите по формуле средней геометрической средние темпы роста по выпуску и реализации продукции. Сделайте выводы.
Год | Объем производства продукции,
тыс. руб. |
Темпы роста, % | Объем реализации,
тыс. руб. |
Темпы роста, % | ||
Базис-ные | цепные | Базис-ные | цепные | |||
1-й | 32374,1 | 100,0 | 100,0 | 32194,2 | 100,0 | 100,0 |
2-й | 33237,4 | 102,7 | 102,7 | 33309,4 | 103,5 | 103,5 |
3-й | 34460,4 | 106,4 | 103,7 | 33920,9 | 105,4 | 101,8 |
4-й | 33848,9 | 104,6 | 98,2 | 33633,1 | 104,5 | 99,2 |
5-й | 36259 | 112,0 | 107,1 | 34748,2 | 107,9 | 103,3 |
Как видно из таблицы объем производства на протяжении пяти лет увеличивается, при этом в 5 году по сравнению с 1 годом он увеличился на 12%, при этом в 5 году по сравнению с 4-м годом вырос на 7,1%.
Объем реализации вырос в 5 году до 34748,2 тыс.руб., или на 7,9% относительно 1-го года, и на 3,3% относительно 4-го года.
Найдем по формуле средней геометрической средние темпы роста по выпуску и реализации продукции.
по объему производства продукции средний темп роста составил 105,83%
По реализации средний темп роста составил 103,89%
4.2. По данным предприятия дайте оценку выполнения плана по ассортименту. Сделайте выводы
Изделие | Объем выпущенной продукции в сопоставимых ценах, тыс. руб. | Выполнение плана, % | Отклонение удельного веса(+, -) | Зачитывается в выполнение плана по ассортименту | |
план | факт | ||||
А | 10359,7 | 9784,2 | 94,44 | -5,56 | 9784,2 |
Б | 12086,3 | 11965,4 | 99,00 | -1,00 | 11965,4 |
В | 6906,5 | 7977 | 115,50 | 15,50 | 6906,5 |
Итого | 29352,5 | 29726,6 | 101,27 | 1,27 | 28656,1 |
Решение
В выполнение плана по ассортименту засчитывается фактический выпуск продукции, не превышающий плановый.
Выполнение плана по ассортименту составляет: 28656,1 тыс. руб.
За анализируемый период фактический выпуск товарной продукции не соответствует запланированному объему, отклонение составляет 27% и суммарный фактический выпуск продукции равен 29726,6 тыс. руб. Возможными причинами не выполнения плана являются: нарушение графика и объемов поставки сырья, материалов, комплектующих, недостатки в организации производства, ошибки в планировании.
В частности план по производству изделий был недовыполнен практически по всем наименованиям, за исключением изделия В, по которому фактический объем производства превысил запланированный на на15,5% и равен 7977 тыс. руб. В целом план по производству всех изделий был выполнен на 101,27%.
Задания по теме 5.
5.1. По данным предприятия проведите анализ затрат по экономическим элементам. Сделайте выводы.
Элементы
затрат |
Сумма, тыс. руб. | Структура, % | |||||
План | Факт | Отклонение (+,-) | Индекс роста | План | Факт | Отклонение (+,-) | |
Материальные затраты | 6291,8 | 7958,7 | 1666,9 | 1,26 | 73,0 | 64,9 | -8,1 |
Затраты на оплату труда | 1116,9 | 2137,7 | 1020,8 | 1,91 | 13,0 | 17,4 | 4,5 |
Отчисления на социальные нужды | 562,5 | 796,9 | 234,4 | 1,42 | 6,5 | 6,5 | 0,0 |
Амортизация | 210,2 | 222,7 | 12,5 | 1,06 | 2,4 | 1,8 | -0,6 |
Прочие | 435,6 | 1141,6 | 706 | 2,62 | 5,1 | 9,3 | 4,3 |
Итого себестоимость | 8616,9 | 12257,6 | 3640,7 | 1,42 | 100,0 | 100,0 | 0,0 |
Как видно из данной таблицы на предприятии произошел рост общей величины затрат на 13,7% по факту по сравнению с планом, при этом в фактическом периоде затраты выросли на 42%. В частности данная тенденция наблюдается из-за роста прочих расходов.
В структуре затрат как в плановом и отчетном периодах преобладали материальные затраты, 73% в плановом периоде и 64,9% в фактическом, зале идет статья – расходы на оплату труда 13% и 17,4% соответственно.
5.2. По данным таблицы выполните факторный анализ затрат на 1 рубль продукции
Вид продукции | Выпуск продукции, шт. | Себестоимость единицы продукции, руб. | Цена единицы продукции, руб. | Объем продукции, руб. | Себестоимость выпущенной продукции, руб. | Затраты на 1 рубль продукции, руб. | ||||||
План | Факт | План | Факт | План | Факт | План | Факт | План | Факт | План | Факт | |
Продукция А | 1920 | 1575 | 14,49 | 14,21 | 15,0 | 16,0 | х | х | ||||
Продукция В | 4200 | 3960 | 5,98 | 6,41 | 8,0 | 8,4 | х | х | ||||
Всего выпушенной продукции |
Решение
Анализ затрат на 1 рубль товарной продукции
Показатели | 1. Себестоимость товарной продукции тыс. руб. S | 2. Товарная продукция в отпускных ценах тыс. руб. ТП | 3. Затраты на 1 руб. (стр.2 / стр.1), коп. |
План, P | 52936,8 | 62400 | 0,848 |
Факт: по плановой себестоимости и фактическим ценам, PP | 46502,55 | 55305 | 0,841 |
Факт: по фактической себестоимости и плановым ценам, PF | 28856,21 | 33008 | 0,874 |
Факт: по фактической себестоимости и фактическим ценам, F | 47764,35 | 58464 | 0,817 |
Показатели | 1. Себестоимость товарной продукции тыс. руб. S | 2. Товарная продукция в отпускных ценах тыс. руб. ТП | 3. Затраты на 1 руб. (стр.2 / стр.1), коп. |
План, P | 66000 | 80000 | 82.5 |
Факт: по плановой себестоимости и плановым ценам, PP | 67285 | 76000 | 88.533 |
Факт: по фактической себестоимости и плановым ценам, PF | 74828 | 83600 | 89.507 |
Факт: по фактической себестоимости и фактическим ценам, F | 81510 | 100320 | 81.25 |
Общее изменение затрат состоит из:
1) влияния структурных сдвигов в составе продукции:
∆ ЗЗстр = З(PP) – З(P)
∆ ЗЗстр = 0,841- 0,848 = 0,008 руб.
2) влияния изменения уровня затрат
∆ ЗЗстр = З(PF) – З(PP)
∆ ЗЗстр = 0,874 – 0,841 = 0.033 руб.
3) влияние изменения цен
∆ ЗЗстр = З(F) – З(PF)
∆ ЗЗстр =0,814-0,874 = -0,06 руб.
Для определения влияния изменения цен материальных затрат и цен на готовую продукцию на 1 руб. товарной продукции необходимо определить показатель затрат при условии, что цены на материальные затраты будут фактические, а цены на готовую продукцию плановые:
З’ = S(F) / ТП(PF)
З’ = 47764,25 / 33008 = 1,447 руб.
Тогда, влияние на изменение цен на материальные ресурсы:
∆ ЗЗцм = 1,447- 0,874 = 0,573 руб.
Влияние изменения цен на готовую продукцию:
∆ ЗЗцп = 0,817 – 1,447 = -0,63 руб.
Сумма влияния факторов должна равняться общему изменению затрат на 1 руб. товарной продукции:
∆ ЗЗ = 0,573 -0,63 = -0,057 руб.
Анализ затрат на 1 рубль товарной продукции показал уменьшение затрат за счет влияния изменения цен.
Задания по теме 6.
6.1. По данным таблицы выполните АВС/XYZ-анализ, проведите совмещение результатов АВС/XYZ-анализа и сделайте обоснованные выводы.
Товар | Объем продаж, штук | |||||
Июль | Август | Сентябрь | Октябрь | Ноябрь | Декабрь | |
Товар 1 | 139,5 | 186 | 186 | 279 | 387,5 | 310 |
Товар 2 | 232,5 | 254,2 | 238,7 | 235,6 | 229,4 | 261,95 |
Товар 3 | 387,5 | 344,1 | 395,25 | 443,3 | 406,1 | 446,4 |
Товар 4 | 1240 | 1329,9 | 1199,7 | 1165,6 | 1227,6 | 1179,55 |
Товар 5 | 155 | 142,6 | 158,1 | 156,55 | 201,5 | 170,5 |
Товар 6 | 0 | 421,6 | 413,85 | 502,2 | 406,1 | 420,05 |
Товар 7 | 2325 | 2171,55 | 2667,55 | 2046 | 2622,6 | 2486,2 |
Товар 8 | 0 | 421,6 | 413,85 | 502,2 | 406,1 | 420,05 |
Товар 9 | 6200 | 7052,5 | 7367,15 | 7291,2 | 6872,7 | 7387,3 |
Товар 10 | 310 | 186 | 139,5 | 217 | 248 | 248 |
Решение
Товарные запасы | Доход | Доля | ||
Товар 9 | 42170,85 | 55,6 | 55,6 | А |
Товар7 | 14318,9 | 18,9 | 74,5 | А |
Товар4 | 7342,35 | 9,7 | 84,1 | В |
Товар3 | 2422,65 | 3,2 | 87,3 | С |
Товар6 | 2163,8 | 2,9 | 90,2 | С |
Товар8 | 2163,8 | 2,9 | 93,0 | С |
Товар1 | 1488 | 2,0 | 95,0 | С |
Товар2 | 1452,35 | 1,9 | 96,9 | С |
Товар10 | 1348,5 | 1,8 | 98,7 | С |
Товар5 | 984,25 | 1,3 | 100,0 | С |
75855,45 | 100,0 |
Метод ABC позволяет разделить товары на 3 группы, а затем скорректировать ассортимент и увеличить продажи.
- В группу А попадают товары, которые обеспечивают 80% продаж, они составляют около 20% ресурсов.
- Группа В состоит из товаров, обеспечивающих 15% продаж (около 30% ресурсов).
- Группа С – товары, обеспечивающие 5% продаж (около 50% ресурсов).
До 80% – в группу А. До 95% – В. Остальное – С.
Получилось, что:
- в категорию А вошли: Товар 9,7;
- в категорию В – Товары 4;
- в категорию С – Товары 1, 2, 3, 5, 6, 8 , 10
Коэффициент вариации – относительный показатель, не имеющий конкретных единиц измерения. Достаточно информативный. Даже сам по себе. НО! Тенденция, сезонность в динамике значительно увеличивают коэффициент вариации. В результате понижается показатель прогнозируемости. Ошибка может повлечь неправильные решения. Это огромный минус XYZ-метода. Тем не менее…
Возможные объекты для анализа: объем продаж, число поставщиков, выручка и т.п. Чаще всего метод применяется для определения товаров, на которые есть устойчивый спрос.
Алгоритм XYZ-анализа:
Расчет коэффициента вариации уровня спроса для каждой товарной категории. Аналитик оценивает процентное отклонение объема продаж от среднего значения.
Сортировка товарного ассортимента по коэффициенту вариации.
Классификация позиций по трем группам – X, Y или Z.
Критерии для классификации и характеристика групп:
«Х» – 0-10% (коэффициент вариации) – товары с самым устойчивым спросом.
«Y» – 10-25% – товары с изменчивым объемом продаж.
«Z» – от 25% – товары, имеющие случайный спрос.
Рассчитаем коэффициент вариации по каждой товарной группе.
Товар | Объем продаж, штук | Коэф-
фициент вариации |
Группа | |||||
Июль | Август | Сентябрь | Октябрь | Ноябрь | Декабрь | |||
Товар 1 | 139,5 | 186 | 186 | 279 | 387,5 | 310 | 34% | Z |
Товар 2 | 232,5 | 254,2 | 238,7 | 235,6 | 229,4 | 261,95 | 5% | X |
Товар 3 | 387,5 | 344,1 | 395,25 | 443,3 | 406,1 | 446,4 | 9% | X |
Товар 4 | 1240 | 1329,9 | 1199,7 | 1165,6 | 1227,6 | 1179,55 | 4% | X |
Товар 5 | 155 | 142,6 | 158,1 | 156,55 | 201,5 | 170,5 | 11% | Y |
Товар 6 | 0 | 421,6 | 413,85 | 502,2 | 406,1 | 420,05 | 46% | Z |
Товар 7 | 2325 | 2171,55 | 2667,55 | 2046 | 2622,6 | 2486,2 | 10% | X |
Товар 8 | 0 | 421,6 | 413,85 | 502,2 | 406,1 | 420,05 | 46% | Z |
Товар 9 | 6200 | 7052,5 | 7367,15 | 7291,2 | 6872,7 | 7387,3 | 6% | X |
Товар 10 | 310 | 186 | 139,5 | 217 | 248 | 248 | 24% | Y |
В группу «Х» попали товары, которые имеют самый устойчивый спрос. Среднемесячный объем продаж отклоняется всего на 5% (товар2) и 9% (товар3). Если есть запасы этих позиций на складе, компании следует выложить продукцию на прилавок.
Запасы товаров из группы «Z» можно сократить. Или вообще перейти по этим наименованиям на предварительный заказ.
АВС-группа | ХУZ-группа | Совмещение | |
Товар 1 | С | Z | СУ |
Товар 2 | С | X | СХ |
Товар 3 | С | X | СХ |
Товар 4 | В | X | BX |
Товар 5 | С | Y | CY |
Товар 6 | С | Z | CZ |
Товар 7 | А | X | AX |
Товар 8 | С | Z | CZ |
Товар 9 | А | X | AX |
Товар 10 | С | Y | CY |
6.2. В таблице представлены показатели выручки от реализации продукции. Необходимо определить стадию жизненного цикла каждого продукта предприятия.
Товар | Выручка в прошлом периоде, тыс. руб. | Выручка в отчетном периоде, тыс. руб. |
Товар 1 | 4340,0 | 3472,0 |
Товар 2 | 2569,28 | 2933,84 |
Товар 3 | 4548,32 | 4999,68 |
Товар 4 | 13749,12 | 13210,96 |
Товар 5 | 2256,8 | 1909,6 |
Товар 6 | 4548,32 | 4704,56 |
Товар 7 | 29373,12 | 27845,44 |
Товар 8 | 4548,32 | 4704,56 |
Товар 9 | 76974,24 | 82737,76 |
Товар 10 | 2777,6 | 2777,6 |
Составим график жизненного цикла по каждому товару
Рисунок 1 – График жизненного цикла товаров
6.3. В таблице представлены сравнительные характеристики двух холодильников. Определите, какой из них является более конкурентоспособным и сделайте выводы.
Показатель | Оцениваемый холодильник | STINOL (товар-конкурент) | Весомость параметра |
Технические параметры:
общий объем, дм3 полезный объем ХК, дм3 полезный объем МК, дм3 замораживающая способность, кг/сут. Средний срок службы, лет Температурный режим МК, С |
315
190 70 4,3 16 -15 |
325
202 70 4.5 15 -18 |
0,15
0,25 0,20 0,22 0,10 0,08 |
Экономические параметры:
цена, руб. расход энергии в сутки, кВт-ч |
23500
1,4 |
24000
1,45 |
0,6
0,4 |
Анализ конкурентоспособности товаров основывается на исследовании потребностей покупателей и требований рынка. Для оценки конкурентоспособности проводят сопоставление анализируемого товара и товара-конкурента. Для этого рассчитывают единичные, групповые и интегральный показатели конкурентоспособности.
Единичный показатель (b) характеризует отношение какого-либо технического параметра (мощность, полезный объем) или экономического параметра (цена, расход электроэнергии) (Р) к соответствующему параметру товара-конкурента (Р0):
b = P / P0
Групповой показатель (G) объединяет единичные показатели по группе параметров с помощью весовых коэффициентов (а), определяемых экспертным путем:
G = ∑ai × bi
Интегральный показатели (I) представляет собой отношение группового показателя по техническим параметрам (Gt) к групповому показателю по экономическим параметрам (Ge): I = Gt / Ge
Если I > 1, то анализируемый товар уступает товару-конкуренту, а если I < 1, то анализируемый товар более конкурентоспособен, чем товар-конкурент.
Единичные и групповые показатели конкурентоспособности холодильников
Показатель | Оцениваемый холодильник | STINOL | Единичные показатели конкурентоспособности (bi) | Весовые коэффициенты (ai) | Групповые показатели конкурен-тоспособности (G) |
Технические параметры | |||||
Общий объем, дм3 | 315 | 325 | 0,97 | 0,15 | 0,1455 |
Полезный объем ХК, дм3 | 190 | 202 | 0,94 | 0,25 | 0,2350 |
Полезный объем МК, дм3 | 70 | 70 | 1,0 | 0,20 | 0,20 |
Замораживающая способность, кг/сут | 4,3 | 4,5 | 0,95 | 0,22 | 0,2090 |
Средний срок службы, лет | 16 | 15 | 1,06 | 0,10 | 0,1060 |
Температура в морозильной камере, “С | -15 | -18 | 0,83 | 0,08 | 0,0664 |
0,9619 | |||||
Экономические параметры | |||||
Цена, у. е. | 350 | 400 | 0,875 | 0,6 | 0,525 |
Расход электроэнергии в сутки, кВт-ч | 1,40 | 1,45 | 0,965 | 0,4 | 0,386 |
0,911 |
По техническим параметрам оцениваемый холодильник уступает базовому образцу, но превосходит его по экономическим параметрам, что делает его конкурентоспособным: J= 0,962 / 0,911 = 1,056.
Задания по теме 7.
7.1. В таблице представлены данные о затратах предприятия на выпуск продукции (млн. руб.). Проведите прогнозный анализ затрат на 13-й квартал с учетом сезонной составляющей
Квартал | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 |
Затраты | 12,4 | 13,6 | 12,7 | 11,9 | 12,0 | 10,5 | 10,4 | 9,9 | 10,1 | 9,3 | 9,6 | 10,0 |
Таблица 3 – Данные для определения тренда методом аналитического выравнивания
Квартал | Затраты предприятия, млн.руб. | номер периода t | расчетные величины | ||
yt | t2 | a0±a1t | |||
1 | 12,4 | 1 | 12,4 | 1 | 13,0 |
2 | 13,6 | 2 | 27,2 | 4 | 12,6 |
3 | 12,7 | 3 | 38,1 | 9 | 12,3 |
4 | 11,9 | 4 | 47,6 | 16 | 11,9 |
5 | 12 | 5 | 60 | 25 | 11,6 |
6 | 10,5 | 6 | 63 | 36 | 11,2 |
7 | 10,4 | 7 | 72,8 | 49 | 10,9 |
8 | 9,9 | 8 | 79,2 | 64 | 10,5 |
9 | 10,1 | 9 | 90,9 | 81 | 10,1 |
10 | 9,3 | 10 | 93 | 100 | 9,8 |
11 | 9,6 | 11 | 105,6 | 121 | 9,4 |
12 | 10 | 12 | 120 | 144 | 9,1 |
сумма | 132,4 | 78 | 809,8 | 650 | 132,4 |
на 13 | 8,7 |
Как видно из графического изображения фактических данных происходит постепенное снижение численности. Поэтому можно сказать, что мы имеем дело с равномерным развитием и для описания основной тенденции развития (тренда) лучше использовать уравнение прямой линии:
yt=a0+a,t Найдем параметры уравнения с помощью метода наименьших квадратов, решив систему уравнений регрессии получим:
а0 | 13,34 |
а1 | -0,36 |
при уt = 13,34 -0,36t – модель тренда
Модель тренда позволяет проводить прогнозный расчет на ближайшую перспективу, исходя из тенденции развития явления в прошлом. Длительность прогнозного расчета не должна превышать 25% от анализируемого периода.
в) Спрогнозируем возможную сумму затрат на 13 квартал
У,з = 13,34-0,36*13=8,7 млн.руб.
Ожидаемая численность населения в следующем году составит 32,8, тыс.чел.
Задания по теме 8.
8.1. Городской мясокомбинат планирует приобрести еще один холодильник, для чего сначала необходимо подготовить соответствующее помещение. Холодильная камера будет эксплуатироваться в течение трех лет. Как оценить этот инвестиционный проект, если подготовительные затраты составят 5 млн. руб., стоимость самой камеры – 30 млн. руб., денежные поступления в году 1, 2 и 3, соответственно, 12, 15 и 20 млн. руб., а требуемый уровень рентабельности (коэффициент дисконтирования) – 10 %. В ходе реализации проекта возможно возникновения риска недостижения запланированных доходов, величину которого эксперты оценили в 5%.
Городской мясокомбинат планирует приобрести ещё один холодильник, для чего сначала необходимо подготовить помещение. Эти подготовительные работы займут год и составят в денежном выражении 5 млн.р. Сама же холодильная камера будет куплена в конце этого года за 30 млн.р. и будет эксплуатироваться 3 года. Денежные поступления соответственно составят 10, 15 и 20 млн.р. Требуемый уровень доходности – 10%.
Решение.
Период | Отток средств | Приток средств | Поток платежей | Коэф-фициент дискон-тирования | Дисконти-рованный поток платежей | ||
(t) | Kt | Dt | (CFt) | (1+i)-t | DCFt | Kt·t | Dt·t |
0 | -5 | 0 | -5 | 1 | -5 | -5 | 0 |
1 | -30 | 12 | -18 | 0,90909091 | -16,3636364 | -27,27 | 9,09091 |
2 | 0 | 15 | 15 | 0,82644628 | 12,3966942 | 0 | 12,3967 |
3 | 0 | 20 | 20 | 0,7513148 | 15,026296 | 0 | 15,0263 |
Итого | – | – | – | – | 11,059354 | -32,27 | 36,5139 |
Для проекта определяем приведенную стоимость поступлений от инвестиций по формуле:
, где Si – поступления в i-ый период времени, r- норма прибыли альтернативных проектов.
NPV = 11,059354
Определим индекс прибыльности.
ИД определим по формуле:
Индекс прибыльности:
PI = 36,51/32,27 = 1,131
Внутренняя норма доходности (IRR) – это такая норма дисконта, при которой сумма дисконтированных доходов за жизненный цикл проекта равна сумме дисконтированных инвестиций.
Следовательно, IRR = 0,21.
Определим срок окупаемости для проекта с учетом дисконтирования.
PPD = 2,717.
При ставке сравнения 10% имеет смысл инвестировать средства в данный проект, имеем положительный чистый дисконтированный доход, индекс доходности 131,1%. Однако при увеличении инфляции свыше 21% не имеет смысла инвестировать средства в данный проект (IRR=0,21). Cрок окупаемости проекта составляет 2,717 года.
Задания по теме 9.
9.1. Определите эффект операционного рычага, если выручка предприятия составляет 650 млн. руб., себестоимость – 340 млн. руб., в том числе постоянные затраты составляют 35 и переменные 305 млн. руб. Как измениться прибыль предприятия если выручка в результате деятельности возрастет на 5%.
Решение
Для определения эффекта операционного рычага определяется величина маржинального дохода (выручка за вычетом переменных издержек).
В нашем примере валовая маржа равна 345 млн. рублей. (650-305 = 345), операционная прибыль (валовая прибыль), разница между выручкой и себестоимостью, составляет 310 млн. рублей.
Тогда сила операционного рычага (отношение маржинальной прибыли к валовой прибыли) составит 1,11 (345/310).
Так, увеличение выручки на 10% должно давать 11,1%-ное увеличение валовой прибыли (10% * 1,11), а 3%-е снижение реализации, снизит операционную прибыль на 3,34% (3%*1,11).
Если выручка в результате деятельности возрастет на 5%, то прибыль предприятия увеличится.
9.2. По данным таблицы определите эффект финансового рычага за два года деятельности предприятия и проведите сравнительный анализ.
Показатель | Прошлый год | Отчетный год |
Валюта баланса, млн. руб. | 2000 | 2000 |
Собственный капитал, млн. руб. | 1500 | 1400 |
Заемный капитал, млн. руб. | 200 | 1000 |
Средняя расчетная ставка процента по кредитам, % | 25 | 20 |
Рентабельность активов, % | 25 | 25 |
Ставка налога на прибыль, % | 20 | 20 |
Эффект финансового рычага рассчитывается по формуле:
ЭФР=(Ра-Цз)*(1-Нп)*ЗК/СК,
где Цз – цена заемных ресурсов, %;
Нп – ставка налога на прибыль.
Прошлый год
ЭФР=(25-25)*(1-0,20)*200/1500=0,
Прошлый год
ЭФР=(25-20)*(1-0,20)*1000/1400=2,857%,
Положительный эффект финансового рычага достигается в том случае, если рентабельность совокупного капитала выше средневзвешенной цены заемных средств. И лишь в этом случае использование заемного капитала является выгодным для предприятия.
В нашем случае предприятие работает прибыльно, но потенциал роста рентабельности собственного капитала за счет привлечения заемного капитала используется недостаточно.
Задания по теме 10.
10.1. По данным таблицы:
– рассчитайте показатели эффективности использования основных средств предприятия;
– по данным таблицы составьте двухфакторную мультипликативную модель для анализа фондоотдачи и проведите анализ методом цепных подстановок.
– сделайте аналитические выводы.
Решение
Показатели | План | Факт | Отклонение, +,- |
1. Объём выпуска продукции, млн. руб. | 9896,9 | 10391,8 | 494,9 |
2. Прибыль от реализации продукции, млн. руб. | 1845,4 | 1989,3 | 143,9 |
3. Среднегодовая стоимость, млн. руб.:
|
1310,8 | 1443,3 | 132,5 |
791,8 | 866 | 74,2 | |
4. Удельный вес активной части в составе основных средств, коэффициент | 0,604 | 0,600 | -0,004 |
5. Фондорентабельность, % | 140,784 | 137,830 | -2,954 |
6. Фондоотдача, руб.:
|
7,550 | 7,200 | -0,350 |
12,499 | 12,000 | -0,499 | |
7. Фондоёмкость, руб.:
|
0,132 | 0,139 | 0,006 |
0,080 | 0,083 | 0,003 |
Как видно по результатам расчета предприятие стало получать на 2,954 рубля прибыли меньше с каждого рубля вложенного в основные средства.
При этом на каждый рубль основных средств в плановом периоде приходилось 7,55 рубля выручки и 12,499 рубля на каждый рубль активной части, при этом в фактическом периоде произошло снижение фондоотдачи на 0,350 рубля и фондоотдачи основных средств на 0,499 рубля.
Составим двухфакторную модель фондоотдачи
ФО = Объём выпуска продукции / Среднегодовая стоимость основных средств
Фо план = 9896,9/1310,8 = 7,550 руб./руб.
Фо 1 = 10391,8/1310,8 = 7,928 руб./руб.
Фо2 = 10391,8/1443,3 = 7,200 руб./руб.
То есть фондоотдача изменилась за счет изменения объема выпуска 7,928-7,550 = 0,378 руб.
И на 7,200-7,928 = -0,728 руб. за счет изменения стоимости основных средств.
10.2. По данным таблицы:
– рассчитайте показатели эффективности использования материальных ресурсов предприятия;
– по данным таблицы составьте двухфакторную кратную модель для анализа материалоотдачи и проведите анализ методом цепных подстановок.
– сделайте аналитические выводы.
Решение
Показатель | План | Факт | Отклонение |
1. Объём выпуска продукции, млн. руб. | 9896,9 | 10391,8 | 494,9 |
2. Материальные затраты, тыс. руб. | 3206 | 3195 | -11 |
3. Среднесписочная численность ППП, чел. | 88 | 89 | 1 |
4. Материалоемкость продукции, руб./руб. | 0,324 | 0,307 | -0,016 |
5. Среднегодовая выработка одного работающего, руб. | 112,465 | 116,762 | 4,297 |
6. Материалоотдача, руб./руб. | 3,087 | 3,253 | 0,166 |
7. Стоимость материалов на одного работающего, руб. | 36,432 | 35,899 | -0,533 |
Из таблицы видно, что на предприятии произошел выпуск продукции на 494,9 тыс.руб. , при этом сумма материальных затрат по факту была меньше чем по плану. Рассчитав показатели материалоемкости видим что она снизилась на 0,016 руб/руб.
При это выросла среднегодовая выработка одного рабочего на 4,297 руб. также как и материалоотдача – прирост 0,166 руб/руб.
Проанализируем как изменилась фондоотдача под влияние объема выпуска суммы материальных затрат.
Составим двухфакторную модель материалоотдачи
МО = Объём выпуска продукции / Материальные затраты
Мо план = 9896,6 /3206 = 3,087 руб./руб.
Мо 1 = 10391,8/3206 = 3,241 руб./руб.
Мо2 = 10391,8/3195 = 3,253 руб./руб.
То есть материалоотдача изменилась за счет изменения объема выпуска на 3,241-3,087 = 0,154 руб.
И на 3,253-3,241 = 0,12 руб. за счет изменения стоимости запасов.
10.3. По данным таблицы:
– рассчитайте показатели эффективности использования кадров предприятия;
– по данным таблицы составьте двухфакторную мультипликативную модель для анализа объема производства продукции и проведите анализ методом цепных подстановок.
– сделайте аналитические выводы.
№ п\п | Показатели | План | Факт | Отклонение |
(+,-) | ||||
1 | Объём производства продукции, тыс. руб. | 9896,9 | 10391,8 | 494,9 |
2 | Среднесписочная численность: | 88 | 89 | 1 |
– промышленно – производственного персонала | ||||
– рабочих | 71 | 72 | 1 | |
3 | Удельный вес рабочих в общей численности ППП, % | 0,807 | 0,809 | 0,002 |
4 | Отработано дней 1 рабочим за год | 220 | 210 | -10 |
5 | Средняя продолжительность рабочего дня, час. | 7,95 | 7,8 | -0,15 |
6 | Общее количество отработанного времени: | 124179 | 117936 | -6243 |
– всеми рабочими за год, чел.- час | ||||
– в т.ч 1 рабочим, чел.-час | 1749 | 1638 | -111 | |
7 | Среднегодовая выработка рабочего, тыс. руб. | 112,465 | 116,762 | 4,297 |
– 1-го работающего | ||||
– 1-го рабочего | 139,393 | 144,331 | 4,938 | |
8 | Среднедневная выработка рабочего, руб. | 0,634 | 0,687 | 0,054 |
9 | Среднечасовая выработка рабочего, руб. | 0,080 | 0,088 | 0,008 |
Решение
Общее количество отработанного времени всеми рабочими за год (Дн,чел-дн) находится следующим образом:
Дн = Среднесписочная численность рабочих (88) * Отработано дней одним рабочим за год (Д) (220) = 19360 чел дни
Общее количество отработанного времени всеми рабочими за год (Т) (чел.-ч.) можно найти следующим образом :
Т = Общее количество отработанного времени всеми рабочими за год (Дн) (19360) * Средняя продолжительность рабочего дня (П) (7,95) = 124179 . Аналогично находим по факту. Также можно общее количество отработанного времени всеми рабочими за год (Т) .
Чтобы найти общее количество отработанного времени одним рабочим, (чел.– ч) необходимо Т разделить на среднесписочную численность рабочих.
Среднегодовую выработку продукции (ГВ) одним работником находим делением объема производства продукции (тыс. руб.) на среднесписочную численность ППП. А среднегодовую выработку продукции (ГВ’) одним рабочим — делением объема производства продукции (тыс. руб.) на среднесписочную численность рабочих.
Среднедневная выработка рабочего (ДВ), тыс.руб. находится следующим образом:
ДВ = ГВ’ : Д .
Среднечасовая выработка рабочего (ЧВ),тыс.руб.= ДВ:Средняя продолжительность рабочего дня (П), ч
Итак, исходя из данных таблицы мы наблюдаем рост производительности труда. На предприятии план по среднегодовой выработке на одного работника ППП и одного рабочего перевыполнен на 4,297 тыс.руб. и 4,938 тыс.руб. соответственно. Среднедневная выработка рабочего по отношению к плану выросла на 0,054 руб.Часовая выработка рабочего незначительно повысилась (на 0,008 руб) и составила 0,088 тыс. руб.
Среднегодовую выработку продукции одним работником можно представить в виде произведения следующих факторов:
ГВ = УД * Д * П * ЧВ.
Для определения факторов может быть использован и прием абсолютных разниц, и прием цепных подстановок, и прием относительных разниц, и индексный прием. Результаты во всех случаях будут одинаковыми. Мы воспользуемся способом абсолютных разниц.
По данным таблицы среднегодовая выработка работника предприятия ниже плановой на 4,297 тыс. руб. (116,762-112,465). На это оказали влияние следующие факторы:
♦ изменение среднечасовой выработки;
♦ изменение количества дней, отработанных одним рабочим;
♦ изменение продолжительности рабочего дня;
♦ доля рабочих в числе работников.
Изменение среднегодовой выработки за счет указанных факторов рассчитаем по формулам:
а) удельный вес рабочих в общей численности работников хозяйства:
∆ГВуд = -0,002* 220 * 7,95* 0,080 = -0,279
б) количество отработанных дней одним рабочим за год.
∆ГВд = 0,809 * (-10) * 7,95* 0,080 = -5,145
в) продолжительность рабочего дня:
∆ГВп = 0,809* 210* (-0,15) *0,080 = -2,039
г) среднечасовая выработка рабочих:
∆ГВчв = 0,809* 210 *7,8 * 0,008 = 10,601
Итак, из этого видно, что самое положительное влияние на рост среднегодовой выработки оказало изменение среднечасовой выработки рабочего.
Доступа нет, контент закрытДоступ закрыт
Полный текст и возможность скачивания доступны только для пользователей с Премиум подпиской.
Если вы уже имеете Премиум подписку, то авторизируйтесь для доступа к полному тексту и возможности его скачать.
ВЫБЕРИТЕ ВАШ ТАРИФ
-
- PREMIUM_30
-
599
-
- PREMIUM_60
-
999
-
- PREMIUM_90
-
1599
Доступ закрыт
Полный текст и возможность скачивания доступны только для пользователей с Премиум подпиской.
Если вы уже имеете Премиум подписку, то авторизируйтесь для доступа к полному тексту и возможности его скачать.
ВЫБЕРИТЕ ВАШ ТАРИФ
-
- PREMIUM_30
-
599
-
- PREMIUM_60
-
999
-
- PREMIUM_90
-
1599
Доступ закрыт
Полный текст и возможность скачивания доступны только для пользователей с Премиум подпиской.
Если вы уже имеете Премиум подписку, то авторизируйтесь для доступа к полному тексту и возможности его скачать.
ВЫБЕРИТЕ ВАШ ТАРИФ
-
- PREMIUM_30
-
599
-
- PREMIUM_60
-
999
-
- PREMIUM_90
-
1599