Содержимое

Традиционные приемы и способы экономического анализа

Экономический анализ как наука представляет собой систему специальных знаний, базирующихся на законах развития и функционирования систем и направленных на познание методологии оценки, диагностики и прогнозирования финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Каждая наука имеет свой предмет. Под предметом экономического анализа понимаются хозяйственные процессы предприятий, их социально-экономическая эффективность и конечные финансовые результаты деятельности, складывающиеся под воздействием объективных и субъективных факторов, находящие отражение через систему экономической информации.

Предмет экономического анализа определяет стоящие перед ним задачи. Среди основных выделим [6, C. 134]:

  • повышение научно-экономической обоснованности бизнес-планов, бизнес-процессов и нормативов в процессе их разработки;
  • объективное и всестороннее исследование выполнения бизнес-планов, бизнес-процессов и соблюдения нормативов;
  • определение эффективности использования трудовых и материальных ресурсов;
  • контроль за осуществлением требований коммерческого расчета;
  • выявление и измерение внутренних резервов на всех стадиях производственного процесса;
  • проверка оптимальности управленческих решений.

Метод науки – это способ исследования, подход к изучению явлений и процессов, совокупность мыслительных или физических операций, осуществляемых в ходе научных исследований (в переводе с греч. «метод» – путь к чему-либо).

В методе науки заключены процедуры, необходимые для получения новых знаний, т.е. его можно назвать своеобразной мыслительной технологией.

В целом, методы познания подразделяются на общенаучные и конкретно-научные. К общенаучным относятся методы свойственные всем наукам: наблюдение, сравнение, эксперимент, анализ, синтез, моделирование, формализация, абстрагирование и т.д. Применение этих методов в конкретной науке или исследовании зависит от специфических особенностей изучаемого предмета, общего уровня развития познания о нем, а также имеющихся в распоряжении технических средств.

Конкретно-научные методы свойственны отдельным наукам и не используются остальными.

Метод экономического анализа представляет собой способ подхода к изучению хозяйственных процессов в их плавном развитии.

Характерными особенностями метода экономического анализа являются [10, C. 270]:

  • определение системы показателей, всесторонне характеризующих хозяйственную деятельность организаций;
  • установление соподчиненности  показателей с выделением совокупных результативных факторов и факторов (основных и второстепенных), на них влияющих;
  • выявление формы взаимосвязи между факторами;
  • выбор приемов и способов для изучения взаимосвязи;
  • количественное измерение влияния факторов на совокупный показатель.

Совокупность приемов и способов, которые применяются при изучении хозяйственных процессов, составляет методику экономического анализа.

Методика экономического анализа – это совокупность аналитических приемов, способов и правил исследования экономики предприятия, определенным образом подчиненных достижению цели анализа хозяйственной деятельности.

Методика экономического анализа бывает

  • общей
  • частной (проводят исследования, конкретизирующие общую методику относительно определенных отраслей народного хозяйства).

Методика АХД включает [13, C. 98]:

  • задачи и определения целей анализа;
  • объекты аналитического исследования;
  • систему показателей, с помощью которых намечено изучение отдельных объектов экономического анализа;
  • рекомендации относительно последовательности и периодичности осуществления аналитической работы;
  • описание методов исследования рассматриваемых объектов;
  • перечень источников данных, на которых основывается проведение аналитического исследования;
  • указания по организации аналитической работы – это подробный перечень лиц (и служб), на которых возложено осуществление отдельных частей анализа;
  • раскрытие технических средств и программных продуктов, которые целесообразно применять в процессе аналитической обработки полученной в ходе исследования информации;
  • характеристику документов, оптимизирующих оформление результатов анализа;
  • детализированный перечень потребителей (пользователей) результатов анализа.

Метод экономического анализа как способ познания экономического субъекта состоит из ряда последовательно осуществляемых действий (стадий, этапов):

– наблюдение за субъектом, измерение и расчет абсолютных и относительных показателей, приведение их в сопоставимый вид и т.д.;

– систематизация и сравнение, группировка и детализация факторов, изучение их влияния на показатели деятельности субъекта;

– обобщение – построение итоговых и прогнозных таблиц, подготовка выводов и рекомендаций для принятия управленческих решений.

Существует несколько определений метода экономического анализа. Рассмотрим два наиболее распространенных.

Под методом экономического анализа следует понимать систему теоретико-познавательных категорий, научного инструментария и принципов исследования процессов функционирования экономических субъектов.

В общем виде метод можно представить как комбинацию трех составляющих [15, C. 234]:

М = {K, I, P}

где К – категории науки; I – инструментарий исследований; Р – принципы.

Категории – это наиболее общие понятия данной науки. К категориям экономического анализа можно отнести, фактор, модель, систему, затраты, доходы и т.д.

Принципы экономического анализа – это общие для многих областей познания принципы: системность, научность, конкретность, комплексность, объективность и т.д.

Научный инструментарий (аппарат) – это способы, приемы и средства, которые в разных комбинациях используются для достижения поставленной цели. Любой из инструментариев анализа может называться методом в узком смысле этого слова. Можно выделить две основные особенности научного инструментария, применяемого в анализе: во-первых, открытость, выраженная в аккумулировании методов исследования из смежных отраслей знаний (математики, экономической теории, статистики и т.д.). Анализ не замыкается на специфических, разработанных в его рамках, приемах, а активно использует самые разнообразные методики, переработав их применительно к собственным требованиям; во-вторых, в последние годы совершенствование научного аппарата анализа шло по пути усиленной математизации методик.

Под методом экономического анализа понимается диалектический способ подхода к изучению хозяйственных процессов в их становлении и развитии. Характерными особенностями метода экономического анализа являются: использование системы показателей, всесторонне характеризующих хозяйственную деятельность; изучение причин изменения этих показателей; выявление и измерение взаимосвязи между ними в целях повышения социально-экономической эффективности.

В первой части определения подчеркивается необходимость диалектического подхода к изучению хозяйственных процессов. Хозяйственные процессы рассматриваются в становлении и развитии. Все методы и приемы диалектики находят свое применение в исследовании хозяйственных процессов с позиции экономического анализа на всех уровнях.

В определении отмечаются характерные особенности метода экономического анализа. Первой такой особенностью является использование системы взаимосвязанных показателей наиболее полно и достоверно описывающих хозяйственную деятельность предприятий и организаций. Вторая особенность метода экономического анализа состоит в изучении причин, вызывающих изменение тех или иных показателей хозяйственной деятельности [1, C. 167].

На хозяйственную деятельность предприятия, даже на отдельно взятый показатель, могут влиять многочисленные причины. Задача состоит в том, чтобы выявить наиболее существенные из них. Таким образом, предварительным условием и предпосылкой правильного анализа является экономически обоснованная классификация факторов, влияющих на хозяйственную деятельность и ее результаты.

Характерной особенностью метода экономического анализа является также выявление и измерение взаимосвязей и взаимозависимостей между показателями, которые зависят от объективных условий производства и обращения товаров. Объем выпуска промышленной продукции зависит, например, от трех групп факторов, связанных с использованием рабочей силы, средств труда, предметов труда. Каждая группа подразделяется на составные элементы.

Так,   факторы,   связанные   с   использованием   рабочей   силы, подразделяются на количественные и качественные. К количественным относится численность рабочих, к качественным – производительность их труда (выработка на одного рабочего). Средняя выработка на одного рабочего в год зависит, в свою очередь, от среднего числа часов, отработанных одним рабочим в день, средней выработки на один отработанный человеко-час. Каждый из перечисленных показателей также зависит от ряда причин. Среднее число дней, отработанных одним рабочим в год, зависит, например, от периодичности предоставления дополнительных отпусков,  неявок по болезни, командировок, целодневных простоев по вине предприятия, прогулов и т.д. Следовательно,      прослеживается определенная цепочка взаимозависимостей одного показателя от другого, где каждый фактор имеет свое значение. Исключение того или иного фактора, а иногда и нарушение последовательности рассмотрения факторов делают анализ экономически несостоятельным [6, C. 169].

Задача 1

Определить влияние факторов (количественных и качественных) на объем выпуска продукции, сделать выводы.

Показатели Предшествующий

год

Последующий

год

Отклонение
(+/-) %
Выпуск продукции, тыс. т 4800 4960
Численность работающих, чел. 220 222
Производительность труда, тыс. т

Определим влияние факторов (количественных и качественных) на изменение выпуска продукции

Производительность труда = Выпуск продукции / численность

Составим вспомогательную таблицу

Показатели Предшест-

вующий год

Последующий год Отклонение
(+/-) %
Выпуск продукции, тыс. т. 4800 4960 160 +3,33
Численность работающих, чел. 220 222 2 +0,91
Производительность труда, тыс. т. 21,82 22,34 0,52 +2,38

На выпуск продукции оказывают влияние два фактора: количественный – численность работающих и качественный – производительность труда.

Рассчитаем влияние количественного фактора, т. е. численности работающих:

2 * 21,82 = 43,64 тыс. т.

2. Влияние качественного фактора:

+0,52 * 222 = 115,44 тыс. т.

3. Общее влияние:

43,64 + 115,44 = 159,08 тыс. руб.

Вывод: на рост объема производства в размере 159,08 тыс. т. оказали влияние два фактора: численность и производительность труда одного работающего, однако большее влияние оказал качественный фактор, т.е. производительность, что является весьма положительным для предприятия.

Таким образом, за счет увеличения производительности труда выпуск продукции увеличился на 4960-4844=116 тыс.т.

Задача 2

Имеются следующие данные по предприятию ООО «Мебель»:

Показатели Предыдущий год Отчетный год
Выручка от реализации продукции, тыс.руб. 2600 3300
Среднегодовой остаток оборотных средств, тыс.руб 256 290

Используя представленные данные рассчитать:

1. Коэффициент оборачиваемости оборотных средств и продолжительность одного оборота в днях.

2. Степень экстенсивности и интенсивности в использовании оборотных средств.

3. Выявить влияние изменения среднего остатка оборотных средств и коэффициента их оборачиваемости на изменение объема продукции используя способ цепной подстановки и интегральный способ факторного анализа.

4. Определить общую экономию (перерасход) оборотных средств на предприятии в отчетном году по сравнению с предыдущим.

Сформулировать выводы.

Решение:

Показатели Предыдущий год Отчетный год Изменение
Абс. Отн.
Выручка от реализации продукции, тыс.руб. 2600 3300 700 +26,92
Среднегодовой остаток оборотных средств, тыс.руб 256 290 34 +13,28
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств 10,16 11,38 1,22 +12,01
Продолжительность одного оборота, дней 35,43 31,63 -3,8 -10,73
Коэффициент загрузки оборотных средств 0,10 0,09 -0,01 -10,0

1. Коэффициент оборачиваемости = выручка/оборотные средства

Продолжительность оборота = 360/коэффициент оборачиваемости

На основании таблицы видно, что выручка увеличилась на 26,92%, оборотные средства также увеличились на 13,28%, коэффициент оборачиваемости увеличился на 12,01%, соответственно продолжительность оборота оборотных средств снизилась на 3,8 дня, то есть оборотные средства стали использоваться более эффективно.

2. Степень интенсивности использования оборотных средств определяется на основании продолжительности одного оборота и количества оборотов за год. Как видно из таблицы, количество оборотов за год выросло и продолжительность оборота снизилась, то есть средства стали использоваться более интенсивно.

Коэффициент загрузки оборотных средств отражает величину оборотных средств, приходящихся на единицу продукции. Как видно из таблицы, коэффициент загрузки снизился на 10%, то есть оборотные средства стали использоваться более эффективно.

3. Проведем анализ влияния отдельных факторов на изменение объема продукции используя способ цепной подстановки.

Определим влияние среднегодового остатка оборотных средств:

256*10,16=2600 тыс.руб.

290*10,16=2946 тыс.руб.

То есть, за счет увеличения остатка оборотных средств выручка повысилась на 2946-2600=346 тыс.руб.

Определим влияние коэффициента оборачиваемости:

290*11,38=3300 тыс.руб.

То есть за счет увеличения коэффициента оборачиваемости выручка увеличилась на 3300-2946=354 тыс.руб.

Проведем анализ влияния отдельных факторов на изменение объема продукции используя интегральный способ факторного анализа.

Определим влияние на выручку изменение остатка оборотных средств:

∆В=+34*10,16+0,5*34*1,22=345,44+20,74=366,18 тыс.руб.

Определим влияние на выручку изменение коэффициента оборачиваемости оборотных средств:

∆В= +1,22*256+0,5*34*1,22=312,32+20,74=333,06 тыс.руб.

Тогда общее изменение выручки составит: 366,18+333,06=699,24 тыс.руб.

4. Определим экономию (перерасход) оборотных средств

Э(+,-)= (изменение продолжительности оборота*выручка отчетного периода)/360=(-3,8*3300)/360=-34,83 тыс.руб.

Таким образом видна экономия среднегодовых остатков оборотных средств в размере 34,83 тыс. руб.

Задача 3

Используя данные приложения 1 рассчитайте финансовые коэффициенты платежеспособности и ликвидности:

– абсолютной ликвидности,

– «критической» ликвидности;

– текущей ликвидности;

– обеспеченности собственными оборотными средствами,

– маневренности функционирующего капитала (на начало и конец анализируемого периода).

Напишите выводы об изменении платежеспособности и ликвидности организации за отчетный период, сравните полученные значения коэффициентов с оптимальными. Результаты оформите в виде таблицы.

Решение:

– коэффициент абсолютной ликвидности (Кабс.л.) – показывает, какая часть текущей задолженности может быть погашена в ближайшее к моменту составления баланса время.

Кабс.л= ,

где ДС – денежные средства;

ЦБ – быстрореализуемые ценные бумаги;

КО – краткосрочные обязательства. Рекомендуемое значение – Кабс.л. 0,2 – 0,5. [29, с. 308]

– коэффициент критической ликвидности – характеризует ожидаемую платежеспособность организации на период, равный средней продолжительности одного оборота дебиторской задолженности (Кс.л.)

Кк.л.= ,

где ОА – оборотные активы;

З – запасы.

Рекомендуемое значение – Кк.л. 0,8 – 1.

– коэффициент текущей ликвидности (Кт.л.) – характеризует платёжные возможности организации, оцениваемые при условии не только своевременных расчётов с дебиторами и благоприятной реализации готовой продукции, но и продажи в случае нужды прочих элементов материальных оборотных средств

Кт.л.= , (10)

Рекомендуемое значение – Кт.л. 1,5 – 2.

Коэффициент маневренности (мобильности) собственного капитала

где: СК – сумма собственных средств предприятия;

ДЗС – сумма долгосрочных обязательств предприятия;

Ксос = (СК-ВА)/ОА

где: Ксос – коэффициент обеспеченности собственными оборотными активами;

ВА – внеоборотные активы

Показатель Начало года Конец года Изменение абс. оптимальное
Коэффициент абсолютной ликвидности 0,08 0,16 0,08 ≥0,2-0,3
Коэффициент критической ликвидности 0,24 0,40 0,16 0,7-1,5
Коэффициент текущей ликвидности 0,84 1,26 0,42 1-2
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами -0,31 0,10 0,41 >0,1
Коэффициент маневренности капитала -0,43 0,08 0,51 ≥0,5
А1 274 390
А2 566 580
А3 2038 2120
П1 2306 1516
П2 1128 935

А1 = денежные средства +краткосрочные финн.вложения,

А2 = дебиторская задолженность +прочие оборотные активы,

А3 = запасы+НДС

П1= кредиторская задолженность +прочие краткосрочные обязательства,

П2 = краткосрочные заемные средства

На основании данной таблицы видно, что показатели ликвидности предприятия увеличились, то есть платежеспособность предприятия повысилась. Но в то же время коэффициент абсолютной ликвидности ниже нормы, у предприятия мало наиболее ликвидных активов.

Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности характеризует способность предприятия погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счет оборотных активов. На протяжении анализируемого периода данный коэффициент находится также ниже нормы.

Коэффициент текущей ликвидности характеризует способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счет оборотных активов. Как видно из таблицы к концу анализируемого периода значение этого коэффициента приобретает нормативное значение.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в начале периода имеет отрицательное значение, а в конце периода его значение становится в норме, то есть собственные оборотные средства предприятия повысились.

Показатель маневренности собственного капитала показывает, какая доля денежной массы (собственного капитала) вложена в оборотные средства как самую маневренную часть активов. То есть какая часть собственного капитала «пущена в дело», направлена на производственные затраты, товарно-материальные запасы и иные активы длительного срока ликвидности. Как видно из расчетов, этот коэффициент ниже нормативного значения, то есть собственный капитал расходуется неэффективно.

Список литературы

  1. Артеменко В. Г., Беллендир М. В. Финансовый анализ. – М.: ДиС, НГАЭ и У, 2013 – 215 с.
  2. Астахов В. П. Анализ финансовой устойчивости фирмы и процедуры, связанные с банкротством. – М.: Ось, 2007 – 315 с.
  3. Баканов М. М., Шеремет А. Д. Теория экономического анализа: Учебник. – М.: Финансы и статистика, 2007 – 315 с.
  4. Балабанов И. Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом: Учебник. – М.: Финансы и статистика, 2015 – 298 с.
  5. Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности: теория, практика и интерпретация: Пер. с англ./ Научн. ред. перевода чл. – корр. РАН И.И. Елисеев. – М.: Финансы и статистика, 2014 – 296 с.
  6. Ван Хорн Жд. К. Основы управления финансами. – М.: Финансы и статистика, 2014 – 218 с.
  7. Ефимова О.В. Финансовый анализ. – М.: Бух. учет, 2015 – 363 с.
  8. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 2013 – 341 с.
  9. Лихачева О.Н. Финансовое планирование на предприятии. – М.: ТК Велби, 2014 – 196 с.
  10. Моляков Д.С., Докучаев М.В., Большаков С.В. Актуальные проблемы финансов предприятий // Финансы. – 2009. – №4 – 87 с.
  11. Низовкина Н.Г. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие. – Новосибирск: НГТУ, 2014 – 217 с.
  12. Овсийчук М.Ф. Управление денежными средствами предприятия. // Аудитор. – 2009. – №5 – 93 с.
  13. Павлова Л.Н. Финансовый менеджмент. Управление денежным оборотом предприятий: Учебник для вузов. – М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2007- 216 с.
  14. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия.– М.: ИНФРА-М, 2015 – 536 с.
  15. Савчук В. П. Финансовое планирование и разработка бюджета предприятия. – М.: ИНФРА – М, 2013 – 164 с.
  16. Финансы предприятий. / Под ред. Бородиной Е.И. – М.: ЮНИТИ-ДАНА,2014 – 242 с.
  17. Хелферт Э. Техника финансового анализа. / Пер. с англ. под. ред. Л.П. Белых. – М.: Аудит, 2013 – 325 с.

 

Доступа нет, контент закрыт

Доступа нет, контент закрыт

Доступа нет, контент закрыт

Был ли этот материал полезен для Вас?

Комментирование закрыто.